2024年1月3日，“2024年香港金融市場機會與展望、家族辦公室的政策方向”峰會在中國香港投資推廣署會議室舉行。本次會議聚焦全球金融市場與投資風向，以及香港家族辦公室的政策方向，邀請了諸多知名行業意見領袖及全球頂級金融機構齊聚香港。
一、開幕致辭
峰會在香港特別行政區政府投資推廣署助理署長蔣學禮博士的開幕致辭中拉開帷幕。
蔣博士表示，作為全球第二大的跨國財富管理中心，香港的家族辦公室市場已高度成熟。據證監會的調查資料顯示，截至2022年底，香港家族辦公室及私人信託的資產總額已經達到了1.5萬億港元。受惠於得天獨厚的地理位置，落戶香港有助環球家辦於捕捉大灣區、大中華以及整個亞太市場的戰略機遇，香港也因此成為家族辦公室及私人信託的首選之地。
二、香港是全球領先的家族辦公室樞紐
作為亞洲最具活力的國際金融中心，中國香港是連接內地和全球資本市場的重要樞紐與亞洲最大的私人財富管理中心，2022年香港的管理資產規模為30.5萬億港元，全球排名前15位的私人財富管理機構全部在香港有設立辦公室。
香港特別行政區政府投資推廣署家族辦公室高級副總裁唐銳女士在主題分享中，詳細剖析了在香港設立家族辦公室的持牌監管要求、及稅務減免條件，並進一步闡述在香港設立家族辦公室的優勢。
唐女士強調，香港位於國家重大發展戰略的粵港澳大灣區內，享受得天獨厚的機遇和資源。大灣區的「一小時生活圈」聯通四大中心 – 香港國際金融中心、香港及深圳創新科技中心、澳門娛樂中心以及廣東省製造中心，不僅交通便利，產業結構豐富，其經濟總量及增長潛力皆為世界首屈一指。目前大灣區GDP約為2萬億美元。有研究表明，預計在未來十年內，大灣區GDP將翻一倍以上，超過4萬億美元。
中國香港是一個具有深度和規模的世界級金融中心，無論在金融產品及服務，還是在稅制、監管、入境政策等多方面都具有獨特優勢，也一直秉持著合作共贏的開放心態，這為家族辦公室的發展提供了良好的環境，香港家族辦公室迎來歷史性發展機遇。
為繼續充分發揮香港這一優勢，去年香港特區政府推出八大舉措推動家族辦公室業務發展，包括新的“資本投資者入境計劃”、提供稅務寬減、提供便利市場措施、成立香港財富傳承學院、推廣機場的藝術品貯存設施，發展香港成為慈善中心，設立投資推廣署FamilyOfficeHK專責團隊、建立新的家族辦公室服務提供者網絡等等。
三、2024全球金融市場展望與投資機會
在圓桌論壇環節，中泰國際助理行政總裁、大灣區金融家協會主席、華南理工大學客座教授王龍先生，招商銀行、招銀國際首席經濟學家、招商銀行（歐洲）有限公司董事長丁安華先生，民銀國際首席執行官、民銀資本董事長李寶臣先生，彭博高級經濟學家、大灣區金融家協會副主席曲天石先生，王道家族辦公室創始人及主席、大灣區金融家協會理事梁駿謙先生，與大家共同探討了2024年全球金融市場的展望及投資機會。
各位嘉賓對美國大選年的經濟走勢進行了深入的探討和分享。
王龍先生指出根據利率期貨矩陣顯示最快2024年3月就開始降息，市場交易3月開始降息似乎有一些過激，但也不排除近期一連串偏弱經濟數據，美聯儲採取小幅「預防性」降息。王龍先生提出2023年全球金融市場經歷歷史上較為激進的加息周期。他對其他四位嘉賓發問，2024年美國大選是否導致美國經濟發生衰退？2024年如何進行大類資產配置？
丁安華先生指出，美國的通脹已經開始回落，貨幣政策也開始放鬆；由於大選年的到來，拜登政府為了連任或延續民主黨的領導地位，可能會推出更積極的財政政策。在兩個因素疊加後，美國陷入經濟衰退的可能性不大。
李寶臣先生則從全球視角分析了美國的經濟表現；歐亞地緣動盪導致的資本回流，以及拜登政府推出的刺激企業投資法案等因素，使得美國經濟表現強勁且具有韌性。關於美聯儲的下一步動作，美聯儲可能會在一季度末或二季度末進行降息。他還特別提醒，對降息過程的預判需要預防過度樂觀。
曲天石先生則認為，美聯儲需要在幾個因素之間平衡取舍：一是如果過早的把利率降下去，會不會導致再通脹，甚至損害央行信譽；二是美國名義GDP的增速可能會經歷兩個季度的下降；三是大選年特殊的政治環境。換言之，央行在決定降息時點時，需要權衡政策可持續性、經濟增速過渡期的不適感以及政治環境。
梁駿謙先生特別提到，香港在加密貨幣和Web3監管方面相對領先；由於Web3可能與其他資產的關聯性較低，因此在高風險環境中，配置加密貨幣等相關性低的資產有助於提升自核表現。在談到資產配置時，各位嘉賓重點提到了美國國債。他們指出，美國國債在歷史上在美聯儲降息週期中表現良好。一旦降息週期開始，黃金和加密貨幣可能會有機會受益。
關於家族辦公室的發展，嘉賓們表示香港金融市場的活力正在逐步恢復，對香港未來的發展充滿信心。並冀香港特區政府繼續透過提供稅務和市場便利措施，以及促進財富傳承與藝術文化、以及推動綠色低碳和慈善事業的融合發展等，加大力度進一步吸引全球更多高淨值客戶人士落戶香港。
